今日机构强推买入 6股极度低估（7.8）(3)

　　辉隆股份（002556）:打造一体化农业综合服务电商平台

　　搭建互联网+农业综合服务电子商务平台。电商公司将依托公司的6万多个网点、3400个专业合作社,依托中科院在智慧农业领域的先进科研成果,打造互联网+农资供应、互联网+农产品购销、互联网+农技服务、互联网+金融服务、互联网+新供销等板块。

　　电商服务平台第一期项目8月上旬试运营。第一期目标是实现农资商城和农技服务板块(PC 端和手机APP)同步上线试运行。集合公司配送中心、加盟网点与优势商品资源在安徽中部地区开展试点,初步理顺农资交易流程,建立服务规范。并通过二期、三期计划,形成较为成熟的商业模式,分步向省外复制。

　　持续受益供销合作社综合改革。本次供销社的变革将会改变农资流通领域的生态系统,从全流通时代走向互联时代。公司抢占了供销社改革天时、地利、人和。作为中华全国供销合作总社唯一一家上市省级农资平台,我们判断公司未来将受益于供销社系统改革、实现纵向及横向扩张。

　　安徽省供销社体系的整合平台。作为安徽省供销社体系的上市公司,我们预计将受益供销社体系改革,成为安徽省供销社体系的农村资源整合平台。

　　盈利预测和投资建议。我们预计2015-2017年的EPS 分别为0.39元、0.47元以及0.53元,公司作为农资连锁区域龙头,受益于深化供销合作社综合改革,维持“增持”评级。申万宏源

　　雏鹰农牧（002477）:猪价上涨带动业绩扭亏为盈 全年爆发值得期待

　　公司业绩扭亏为盈主要源于猪价上涨。单二季度国内商品肉猪均价达到14.04元/公斤,同比增长13.7%,环比增长16.2%;国内商品仔猪的均价为32.16元/公斤,同比增长56.1%,环比增长26.6%;自繁自养生猪利润也达到49.4元/头,同比环比均实现扭亏。公司商品仔猪销量占公司生猪产品比重较大也导致公司业绩好于预期。此外公司控股子公司江苏雏鹰肉类加工有限公司股权转让也对公司盈利带来一定影响。

　　我们认为,公司业绩即将迎来放量增长,主要逻辑如下:1、猪价中短期皆可看涨,且有超预期可能。我们判断下半年猪价将会持续的上涨,预计15、16年国内生猪短缺1517万头、3462万头。总体上,预计2015年全年均价为15元/公斤(高点可达17元/公斤),2016年全年平均价格达到17元/公斤(高点可达19元/公斤),且有超预期可能。2、公司2015年产能有望进一步扩张。养殖回暖和猪场建设项目的逐渐投产将使得公司生猪出栏量得到大幅增长,预计2015年生猪出栏规模将达到250万头。

　　、公司加码布局互联网业务。继收购淘豆食品后,公司控股杰夫电商,与之形成巨大协同效应。未来电商平台将为公司提供更为广阔的销售渠道。

　　“推荐”评级。我们看好公司在生猪行情景气时期的盈利能力,预计公司15、16年EPS分别为0.33元和0.87元。给予公司“推荐”评级。长江证券