今日机构强推买入 6股极度低估（6.25）

　　太安堂：康爱多申请挂牌新三板，夯实领军地位，目标22.67元

　　公司再为康爱多加码，助力快速发展，增持评级。公司自2014 年10 月收购康爱多100%股权以来，不断加大对康爱多的支持力度，股权激励、资金投入、线下资源对接等，此次申请挂牌新三板，有望在融资渠道和品牌建设上助力康爱多维持领军地位。维持2015-2017 年EPS 0.34/0.42/0.50 元，维持目标价22.67 元，我们看好公司与康爱多的共赢模式，认为公司未来有望通过“大数据挖掘”和“专业化服务”向“互联网+医药+医疗”多功能平台转型，维持增持评级。

　　康爱多作为医药电商龙头，会员超1000 万，app 下载量近1000 万。康爱多作为医药电商领军企业，2014 年至今几乎每月排名天猫医药馆第一，2015 年5 月销售突破4000 万（第二名2935 万），预计有望继续突破单月销售5000 万。目前，康爱多PC 端累计用户超1000 万，app 端下载量近1000 万，具庞大用户群体，近期开始打通PC 端和移动端间信息，对各平台资源进行整合，不断加强领先地位。

　　布局O2O 体验店，向“PC 端+移动端+线下体验店”全面整合。康爱多线下体验店于5月底正式营业，集“低价+体验+服务”三者于一身：1）价格：线上线下同价，促销活动全线打通；2）体验：wifi 全覆盖，对接app，支持移动支付；3）服务：线下配送，针对病种设臵专业药师服务，开通网络医院布局远程诊疗。康爱多除打造O2O 线下体验店外，未来有望试水连接药厂、医生和患者的DTP 模式，设立专业药房，抓住处方药网售放开的巨大机遇，同时也有望完善慢病会员管理服务，向“互联网+医药+医疗”多功能平台转型。

　　风险提示：电商竞争激烈；扩张影响盈利水平；业务拓展不顺利。（国泰君安）

　　大洋电机（002249）：调整即是介入良机，有近50%空间

　　受大盘影响，大洋电机股价出现调整，我们认为，目前价位远未充分反映其合理价格，估值对应2016 年仅约40X，短期价格仍有近50%空间，强烈推荐。

　　（1）电动车动力总成：公司收购国内龙头-上海电驱动，电驱动产业深耕近十载，技术、市场无人比肩，预计未来数年业绩维持40%以上增长。此番收购，双方市占率合计逾30%，将在技术研发、供应链、客户资源等方面产生显著协同效应。

　　（2）汽车旋转电器：公司完成美国佩特来收购，着手人员精简、生产外包降低成本。目前经营状况好转。我们预计，2015年，美国佩特来收入（北美+英国）约6-7 亿元，2016 年，梳理效果显著体现，收入或将达9-10 亿元，重拾辉煌可期。

　　（3）电动车租赁：公司先期在中山推广电动车租赁，同时积极拓展惠州、江门等珠三角城市，下一步将推广至全国其他区域的中大城市。短期意义在于推动动力总成销售。中长期将与电动车动力总成、汽车旋转电器、家电电机一起，四轮驱动公司发展。

　　不确定因素：收购进度不达预期，市场竞争风险。（海通证券）