周一机构一致最看好的10金股（6.15）(4)

　　岭南园林（002717）:导入文化旅游资源 进军主题乐园产业

　　公司拟以5.5 亿现金并购恒润科技,嫁接文化旅游资源,打造集生态与娱乐为一体的主题公园,逐步实现从景观园林施工方向特色主题公园运营商蜕变,我们预计公司2015/16 年EPS 0.45、0.55 元(考虑并购为0.57、0.72元)。此外,介于公司在文化旅游运营方面的转型预期,参考同类公司PE和PS 平均值,给予估值溢价,计算合理估值为36.5 元,维持增持评级。国泰君安

　　海虹控股（000503）:大步迈进医保控费、阶段性进展合预期

　　协议内容:1、湛江市社保基金将医疗保单据审核等工作全权委托给公司(第三方)。2、组建医疗保险支付评审服务中心,实现支付评审智能化。

　　3、通过医保大数据分析,对医保基金提出合理建议。 4、建立起针对医院、医生、药品、医用材料等不同主体的质量、服务、药效、经济性评价等综合评价体系。5、利用在全国项目积累,形成湛江本地的医保支付价格库。

　　6、为湛江市医疗保险的全体参保人建立个人健康档案,引导参保人改变就医习惯。并提供综合性健康服务。

　　点评.

　　1、这次合作开启了第三方审核服务模式正式进入湛江医保控费市场,协议签订细节清晰。模式的打通给予公司以湛江为中心辐射周边地区奠定了基础。公司将成功实现从PBM 业务向医保审核业务的大步迈进。(详情可参照我们去年和今年医疗信息化深度上下篇和4 月公司深度报告《定增40 亿部署大健康战略、先发优势明显》,完全和预期!);2、湛江社保基金每月根据公司的审核结算数据进行核定和拨付,对公司保单审核的能力给予了充分的信任和肯定。来自市场的信心,在未来有望为公司赢得更多的声誉和客户来源。3、除审核外,此次合作建立了综合医疗卫生评价体系,结合医保大数据综合分析,公司将有能力更深入的介入保费审核甚至决策和定价。为公司与商保公司的后续合作,提供参考依据和经验积累,给予商保公司更专业的服务,提高粘性。4、公司通过合作建立的本地医保支付价格库,由于药品价格的一致性,该体系一旦建成,本地化的复用率较高,除规范社保支付外,同样能够大力协助商保合理支付。其通过全国数据积累并本地化的经验也可付诸其它地区。5、公司为湛江医保全体参保人员建立个人健康档案,结合医保支付政策倾斜,从支付、就诊、生活干预、健康指导等角度全面服务参保人,联通B 端和C 端形成大健康体系。广发证券