国际大行金股狙击精选(2014年2月13日)

　　金利丰证券：看好中国南车 目标价6.4元

　　中国南车 (1766)

　　买入价︰5.5元

　　目标价：6.4元

　　止蚀位︰5.1元

　　资料

　　中国铁路于去年12月底一并开通6条新高铁线，所有高速动车组，均由中国南车(1766)供应，反映后者的技术优势。事实上，截至去年12月25日，集团交付动车组已安全运营5.7亿公里，为内地高速动车组上线运营数量最多的企业。另一方面，于去年有轨电车、地铁车辆市场采购中，集团共获得20个项目2,160辆，市场份额达54%，可见集团于行内的领先地位。

　　去年首三季，集团总收入减少11%至565.2亿元(人民币，下同)，扣除非经常性损益，纯利跌14.2%至22.44亿元。然而，单计第三季，收入跌7%至195.9亿元，纯利增长12.3%至10.49亿元。而于第四季，集团再签订重大合同，共计金额约618亿元，支持未来收入增长。今年，中央安排铁路固定资产投资6,300亿元，投产新线6,600公里以上，虽然投资金额较去年的6,600亿元少，但长线而言，城镇化及整合交通网络的大方向未变，加上海外市场对铁路建设亦有一定需求，有利集团的订单增长。

　　富昌证券：广州广船国际上升空间大 目标21元

　　广州广船国际股份(00317)

　　公司介绍：

　　集团从事建造及销售船舶；制造及销售钢结构及机电设备。

　　推荐原因与理由：

　　今年起国家对多个重点产业， 包括船舶行业，进行优化， 加快结构调整。 其中公布的方案有通过经济补贴， 鼓励老旧运输船舶和单壳油轮提前报废更新， 目的在优化船队结构， 为整个船舶制造业发展带来利好。 另外， 促进业内并购亦可令效率提升， 减少新产业， 有助大型企业扩大市场。

　　广州广船是船舶行业的龙头， 在行业困难时期， 仍能录得2013年首三季度纯利增长， 反映其运营能力与同行比较佳， 加上受惠于国家改革政策扶持， 是行业首选，未来发展值得期待。

　　买卖点建议：

　　股价年初以来一直于16 元水平整固， 近日向上突破， 昨日更创08 年以来新高， 政策支持下， 仍有上升空间。 可于19 元买入， 目标21元， 跌破18元止蚀。