热门股集体亢奋攻下“开门红” 短期分歧仍存

　　11月伊始，A股热门概念股集体亢奋，取得开门红。由于短期面临美国大选的不确定性，因此业内人士建议投资者不要盲目乐观、频繁换股，可关注年报预告高增长个股和近期确定性的主题机会。

　　经济回暖股市积极表现

　　早盘沪指在3100点上方窄幅整理，由于金融、煤炭等大盘股的表现非常一般，沪指涨幅有限，而题材股表现却比较活跃，股权转让、PPP环保等板块轮番上扬，带动做多热情。下午交易时段，房地产股成为大盘指数上涨的中坚力量，建材等同样活跃，带动了上证指数再上一个台阶，站上5日均线。深市表现与沪市类似，而创业板指仍在10日均线下方。

　　截至收盘，上证综指涨0.71%，报3122.43点；深成指涨 0.86%，报10796.14点；创业板指涨0.77%，报2176.45点。两市成交4837.86亿元，较周一放大500亿元左右。

　　两市共有62只非ST个股涨停，涨停板个股较上个交易日出现大幅增加，个股涨停分布在股权转让、恒大概念和次新股等板块中较多。不足300只个股下跌，凯瑞德跌停，大连电瓷跌幅超过5%。

　　28个申万一级行业全线上涨，其中建筑建材、农林牧渔以及电子等板块涨幅居前，采掘、国防军工和银行较弱，涨幅小于0.5%；概念股方面，股权转让、装饰园林涨幅超过2%，高铁指数以及次新股也表现相当活跃。

　　分歧犹存待不确定性消除

　　中金公司方超逸指出，昨日市场人气被题材股的活跃所激发，沪指重新站上短期均线，显示投资者的信心有所好转。不过未来市场大概率还将维持震荡整理的过程，以等待包括美国大选、美联储加息等近在眼前的不确定性坐实。

　　海通证券对短期市场更为乐观一些，认为地产调控、人民币贬值利空出现后市场不跌反涨，说明此前利空因素已经被消化了，而国企改革、养老金入市等积极因素继续发酵，三季报业绩改善也为市场再添利好，市场短期向上突破概率更大。

　　不过联讯证券分析师郭佳楠认为，短期也有不少消极因素，如美国大选、意大利公投不确定性犹存，美联储12月大概率加息预期等会扰动投资者风险偏好，国内监管趋严是大势所趋，还要警惕四季度末的限售股解禁高峰，因此市场缺乏有向上推动力的主流板块，热点快速轮动只能维持当前盘面的横向盘整，在未看到明显向上趋势之前，短期仍维持对市场中性的判断。

　　在配置上，郭佳楠建议半仓左右，高抛低吸，避免追踪，以高景气度行业为主，包括医药生物、食品饮料等板块，布局年报预告高增长个股。主题方面考虑国企改革、航天军工、电商等，歼-20、运-20等为代表的“20系列”跨代装备将首次亮相11月1日-6日的中国珠海航展或将催化航天军工板块，双十一的网购狂欢、电商以及物流板块或再赢资金关注。