半年报“首秀”开门红 中药创新药龙头获葛兰加仓！

　　本周（7月10日至14日）60家机构合计进行913次评级，398家上市公司获“买入型”评级（包括买入、增持、强烈推荐、推荐）。

　　医药生物获机构较高关注

　　从申万一级行业来看，医药生物有35股获评级，位居所有行业首位；机械设备行业有34股，次之；电力设备有32股上榜，排名第三。

　　今年以来医药生物行业涨幅表现不佳。7月以来，申万医药生物一级行业指数下跌1.18%，跑输上证2.29个百分点，在31个申万一级行业指数中排名倒数第九，但较上月末倒数第一的排名有所好转。

　　从申万医药生物指数近10年来的市盈率走势来看，截至2023年7月14日，行业的动态PE为28.37倍，处于近10年来的中位偏下水平。光大证券认为，当前医药生物行业处于历史估值底部，鉴于医药终端需求较为刚性，并且伴随着医保谈判续约规则、大型医用设备配置规划等边际利好的政策的逐步出台，今年下半年，医药行业可以乐观点，看好院内复苏、院外复苏和国产创新药三大条线。

　　医药股较低的估值水平以及向上的业绩预期，康缘药业、百克生物、天坛生物、太极集团、东阿阿胶、九洲药业等一批潜力股获得机构的密集关注。

　　7月13日，A股上市公司2023年首份半年报正式亮相，中药创新药龙头康缘药业以净利润同比增长三成的业绩为中报披露秀出了“开门红”。具体来看，公司上半年营收、净利润双增长，实现营业收入25.53亿元，同比增长21.74%；归母净利润2.76亿元，同比增长30.60%；经营性现金流量净额4.56亿元，同比增长21.84%。公司盈利能力持续改善、经营业绩稳定增长，东方财富证券维持公司“增持”评级。

　　机构一致看好康缘药业今年业绩增长，预测全年有望增长27%。另外，二季度，诸多明星基金买入康缘药业，葛兰管理的中欧医疗健康混合型基金加仓38.1万股，池陈森管理的安信医药健康主题股票型发起式基金加仓140.36万股，易小金管理的财通资管健康产业混合型基金新进第七大股东，吴兴武管理的广发医疗保健基金新进第九大股东。

　　百克生物已获批产品有水痘、流感、狂犬疫苗，2月新增获批首款国产带疱疫苗。德邦证券持续看好公司全年业绩的高速增长，维持“买入”评级。太极集团的核心产品太极藿香正气口服液、急支糖浆等产品销量今年有望快速提升，民生证券维持“推荐”评级。

　　多只大消费获机构密集关注

　　数据宝统计，个股方面，36股获6家及以上机构积极评级。其中，珀莱雅、贵州茅台、绝味食品等大消费股获机构密集关注，均有15家及以上机构评级。

　　7月13日，国货美妆龙头珀莱雅发布半年报业绩预告，预计归母净利润为4.6亿元至4.9亿元，同比增加55%至65%。分季度看，一季度公司归母净利润为2.08亿元，到二季度该项数据提升到2.52亿元以上，环比增幅超过21%，上半年整体业绩逐季走强。

　　拉长时间来看，珀莱雅归母净利润连续7年增长，特别是2017年上市后净利润逐年增厚，2022年突破8亿净利大关。数据显示，A股美容护理板块30家上市公司2022年归母净利润整体同比下滑趋势，而珀莱雅以41.88%业绩增幅排名第三。

　　自2017年11月份以来，珀莱雅股价也持续走高，期间累计上涨近13.92倍。另外，一季报披露的前十大股东名称中，多家知名机构现身其中，包括银华富裕主题混合、景顺长城新兴成长混合A、汇添富消费升级混合A，以及欧洲资管巨头安本集团旗下安本标准-中国A股股票基金和摩根大通旗下中国股票基金。

　　贵州茅台业绩预告上半年净赚356亿，净利同比增长19.5%，平均日赚1.97亿元。值得一提的是，这是贵州茅台首次只用半年时间，就让系列酒的营收达到近100亿元，与今年一季度系列酒营收同比增长47%相比，上半年系列酒的同比增速有所放缓，但在第二个季度白酒淡季，贵州茅台的系列酒依然保持了两位数的高增速。

　　国联证券表示，鉴于贵州茅台作为白酒行业龙头，基本盘稳定，针对渠道及产品调整结构实现相对稳健且不低的增速，给予公司40倍PE，目标价2338.77元，维持“买入”评级。

　　本周机构上调8股评级

　　本周，华秦科技、美畅股份、中宠股份等8股均获机构调高至“买入”评级，东阿阿胶获华泰证券由“持有”调高至“增持”。

　　华秦科技的隐身材料等特种功能材料及其技术服务等市场需求持续增长，上半年实现归母净利润1.83亿元，同比增长47.83%。光大证券考虑到公司在特种材料领域的行业地位，以及产品线拓展带来的增长潜力，上调公司至“买入”评级。

　　金刚石线行业龙头美畅股份高效金刚石生产线项目目前已全部实施完毕，新增金刚线年化产能5400万公里，预计今年公司产量将达到14000至18000万公里。同时，公司将原“单机九线”生产线改造至“单机十五线”，实际年化产能较原计划新增产能提升了80%。中银证券上调公司评级至“买入”。