中保公司跟踪 同类型的公司也差不多

    1.威海广泰大幅不及预期，并购后遗症正在显现，消防，无人机，将来能活下来就不错了，估计这两块业务慢慢要被淘汰。主营业务航空港装备，主要是和机场投资密切相关，疫情影响非常大，而且会继续影响。军用应急装备这块，采购大周期好像过去了。看他的合同负债就能看出来，2021年年报就看出来了，在快速萎缩，而且也没什么大订单公布了。军队业务大幅萎缩，只有2.3亿上半年。

    2.大元泵业大幅超预期，股价也在大幅上涨，好像提前泄露了内幕消息。主要原因是出口业务赚了大钱，因为出口这块创汇了不少。所有出口的一些业务公司业绩都不错。

    3.恒林股份大超预期，也是因为主要面向出口，虽然是做椅子的，不是什么高科技产品。预计同类型的公司也差不多。

    4.浙江众成不及预期，众立合成材料仍然亏损2,000万。募投的3万吨，还没有投产，已经投入一半资金了，预计2023年是业绩拐点了，必须靠新的3万吨产能，否则没有成长性了。那主要原材料80%依赖于进口，人民币贬值对他倒是没什么好处。

    5.美迪凯大幅度不及预期。研发费用3200万，挺多了！募投项目刚刚投产（上市之前先投入了），但是固定资产折旧太大，产能利用率非常低。从日本京瓷集团进口，然后又向他出口。今年汇兑损益亏损非常大，主要是日元贬值太厉害。但是公司的半导体光学业务实现高比例增长，半导体微纳电路设备也开始到位，预计年底能量产，车载GOBO片预计下半年量产。公司的大客户其实是苹果，但是受到苹果采购结构的影响很大，老的零部件不用了，新部件从试制到量产要一个过程，这块业务其实不好，对苹果依赖太大。前段时间他因为激光雷达概念涨了一波，现在概念过去了，该看业绩了，就很拉夸。

    6.久日新材不及预期，可能下游还是传统领域：涂料，和房地产有关。

    7.赛特新材大幅度不及预期。从国外进口原材料，下游是冰箱，冰柜，没有溢价能力，客户是家电巨头太强势了。等着新项目投产吧。

    8.山鹰纸业大幅不及预期。疫情导致物流不畅，原材料成本上涨。今年可能要亏损了。普通纸已经进入红海竞争，主要是原材料成本上涨。龙头老大太阳纸业还没披露。

    9.张浴a不及预期。什么时候拐点还不知道。本来就是一个小酒品种，又被外国葡萄酒干的要死，目前看能守住份额就不错了。

    10.华大基因不及预期。新冠这么大行情竟然没有抓住赚大钱，看看明德生物就知道了。后市将慢慢寻底部，关键是大家不再给这个风口高估值了。等业绩出现拐点吧。已经结束筛查这块可能会好起来。往下空间可能也就20-30%左右。

    11.蒙牛超预期。天润超预期。三元不及预期。燕塘乳业不及预期。但是小乳业将来日子肯定越来越不好过。

    12.立讯精密大超预期。背靠苹果大树好乘凉！华为不行了，苹果供应商吃肉。通讯服务器业务，汽车电子业务，公司正在努力的多元化，降低苹果的影响。研发36亿。净资产365亿，在建工程49亿。

    13.安泰科技不及预期。好像很牛逼，就是没有业绩。

    14.道明光学业绩出来之前异动，铝塑膜有进展，手机验证通过，但是消费电子挺整体低迷，未放量。动力电池刚刚通过验证。整体看二季度业绩还不错。车牌膜什么其它膜，都得进军海外，国内太卷了。明年杭州研究院启动，公司可能业绩在2023迎来拐点。收购的拖油瓶还在拖油瓶，主要技术落后。膜行业也在更新。

    15.大东南不及预期，主要是原材料成本上升。公司已经没有扩张的野心，处于练内功阶段，每年炒作概念炒作一波，跟跟新能源汽车。cpp膜，电容膜。等。

    16.华伍股份大幅度不及预期，果然有问题。风电制动器市场太小了，目前市占率50%没有空间了，失去了成长性，渗透率10%-50%是成长股，风电整机制造商又很强势，让你降价你就得降价，看看上海电气风电（组装厂）都亏了，龙头老大金风科技业绩大降！这块看国外的放量能到多少了。这块是增量，三季度业绩会好转，但是整体业绩看明年了，今年业绩废了！长沙天映还要计提。现在想象空间只有安德科技了，只不过是运输机，而不是战斗机。公司6.25互动透露“公司目前风电竣工在手订单饱满充裕，生产任务饱满产能将使客户需求增长情况向上进行扩大”，你看看，有用吗？固定资产4亿，在建1.57亿。

    17.时代新材不及预期，风电轨道交通汽车材料，其它功能材料。但是题材多，9尤其是风电概念。和汽车零部件概念。公司自己判断，原材料涨价，政府投资不足，以运营为主。风电产能过剩，平价上网，制造商都不赚钱了。国外的德国子公司亏损可能。固定资产27亿，在建2.42亿。

    18.神马股份严重不及预期。油价高企影响太大了，己二酸也不能自足，国内产能估计2023会逐步投产，那个时候会好受点。其次，下游需求不足。

    19.天山铝业二季度业绩下降，固定资产265亿，在建24亿，是因为是卖原铝为主，高纯铝和铝箔是发力点。南山铝业增长，固定资产265亿，在建24亿，是因为以铝加工为主，高端加工占比14%，毛利占比21%，汽车航空铝箔。明泰铝业也是，板材铝箔。研发不具备可比性，南山半年16亿，天山铝业0.58亿，明泰铝业6亿，纯铝板铝箔。明泰固定资产42亿，在建9亿。

    20.永新光学，腾景科技，光库科技，都不错，有核心技术。二季度都是正增长。激光雷达概念股。后面炒作时还是这几个标的。目前都翻倍了，在风偏下降时，跌幅也会比较大。