行情进入精细化炒作阶段！3月还有哪些超预期？

    市场的炒作情绪整体还是反复围绕在人工智能的大赛道进行，只是炒作越来越精细化了！

    人工智能赛道不断内卷，各种细分都在发酵。

    简单梳理一下近期炒作的各种细分：

    1）近期华为服务器，英伟达服务器，液冷服务器持续发酵之后，超聚变服务器也加速发酵，只是因为近期HW官网更新硬件合作伙伴级别名单，其中鲲鹏振宇+超聚变升级为华为战略级伙伴（最高级）。超聚变更是连跳三挡，从认证级直接跳到战略级！！

    2）苹果带领AI手机浪潮，手机散热也成为关键增量，消费电子热度一下子又起来了；先动的还是那些肌肉记忆，比如代工的光弘，然后聚焦还是增量部分，局势散热方面；

    3）英伟达继续新高，国内CPO那些海外营收高占比的公司继续维持强势状态，并且开始后排补涨；细分硅光技术以及铌酸锂关键材料的炒作等等；

    4）国产算力持续发酵，高新新高，算力继续加速，存力也水涨船高，另外因为武汉新芯HBM首次投产，带来HBM炒作；

    5）Sora又开始异动，因为过两天，3月6日，一部“完全由AI制作的开创性长篇电影”即将在洛杉矶首映。《终结者2》翻拍作品——《我们的终结者2重制版》，那么对于SORA概念，以及电影素材，影视IP，知识产权等方向概念个又会形成新的一波刺激！

    另外，今天开会，以及报告里，又提到了这些内容：

    巩固扩大智能网联新能源汽车等产业领先优势，加快前沿新兴氢能、新材料、创新药等产业发展，积极打造生物制造、商业航天、低空经济等新增长引擎。制定未来产业发展规划，开辟量子技术、生命科学等新赛道，创建一批未来产业先导区。

    还提到：深化大数据、人工智能等研发应用，开展 “人工智能＋”行动，打造具有国际竞争力的数字产业集群。

    基本上涉及到的领域，在盘面上多多少都有动作！

    接下来，还有两个大会事情比较重要：

    第一，国内方面，3月份国内整个科技圈最重磅的焦点就是华为春季新品发布会。

    之所以重要，是因为往往，这种发布会，很容易爆出一些黑科技产品，或者新技术！（覆覆盖题材：消费电子，HW手机产业链等）

    第二，国外方面，就是3月18日的英伟达GTC大会，也比较关键，这个一个是人工智能方面，另一个就是机器人方向，涉及到机器人领域的相关成果！老黄可能会放大招。（覆盖题材：人工智能+应用端-人形机器人）

    下面重点聊一聊P70，以及相关产业链！

    根据一些消息来看，HWP70系列有望在3月下旬发布，有科技博主爆料为3月23日。

    消费电子行业的卷土重来，主要逻辑还是在于HW手机带来的黑科技，另外一个就是HW旗舰的销量惊人，对其产业链的带动机会。

    有那些领域可能会超预期呢？

    （1）芯片升级，消息称P70系列搭载麒麟9010芯片，5nm芯片就是大大的超预期；（影响板块：国产芯片，这里影响高弹性方向主要就是光刻机领域）

    （2）原生的鸿蒙系统，看是否在旗舰P70系列上首发；

    不过，近期深圳已经开始发力了，深圳ALL in 鸿蒙，建成2家以上以鸿蒙原生应用软件开发、应用企业为主的专业产业园；计划在2024年内实现深圳市鸿蒙原生应用数量占全国总量10%以上；拥有鸿蒙开发人才资质的软件企业超千家；全球智慧物联网联盟正式落地运营，持续扩大鸿蒙原生应用国际影响力等。（影响板块：继续催化鸿蒙生态的相关公司）

    （3）卫星互联网，主要是去年的卫星通话功能让手机界虎躯一震，看看今年是否会在这方面进一步升级。我之前写过一篇文章，可以回顾一下：中国版星链计划！卫星互联网产业链分析！（收藏） （影响板块：卫星互联）

    （4）AI手机，可能超预期的。初期的炒作可以和之前的AIPC结合去看待，后续增量还是看散热方面。

    AI手机相比原产业链其实并没有太大的变化，虽然新款的AI手机销量会增长，但是整体产业链目前并不会因为AI推出而快速增长，就像之前炒作的AIPC。但是AI手机带来的一个比较重要的产业链增量，目前在散热方向，因为AI手机的大功率计算会带来手机热量的增加，目前石墨烯散热材料是潜力比较大的方向。（影响板块：AI手机，消费电子产业链）

    HW计划在2024年出货6000万-7000万部智能手机，是2023年出货量的两倍。目前市场热衷于从代工产业链入手，因为预期差大，之前被卡脖子销量受影响，现在不一样了。惊人的销量对其产业链的带动还是巨大的，重点关注HW手机产业链。