抓住时间窗口扩大12月战果

     今天短线仓横盘震荡，中线仓集体表现，整体小肉，12月开门红。12月的整体预期是全面超越11月的利润，不论短线还是中线，抓住时间窗口扩大盈利。

     市场上涨停66跌停6，多头是有所收敛的。全市场成交额1.05万亿，高位放量创下短期流动性的高点。板块层面，疫后方向市场开始进入到下一步的交易了。当下已经有部分地区进行了优化，市场也就转移到下一个阶段的预期博弈：消费场景的复苏。所以今天出现了中药+抗原的高波动下跌，以及食品方向的上涨。这种预期的博弈交易起来一定要注意节奏，因为基本面还是比较混乱的，短期基本面甚至还会有扰动，线性思维在这种环境里容易吃亏。

     昨天多地疫情防控措施优化，媒体开始引导舆论奥密克戎致病力已大幅减弱，晚上鲍威尔讲话基本确认加息放缓，后半夜美股纳指大涨超4%，两大利好推动A股大幅高开。技术上看，大盘近期已经出现两个跳空缺口，今天高开后逼近3200点一线，这里是7~9月份震荡箱体底部，遇阻回落是正常的。成交额1.06万亿，北向资金大笔买入115亿，外资态度积极。上证回落后，市场结构表现较好，信创、农业、赛道新技术都表现活跃。

     市场开始交易线下消费场景的复苏，乳业、食品加工和中低端白酒表现好于高端白酒，短期仍然是预期驱动。医药板块出现分化，放开提速，大规模核酸检测必然减少，核酸检测和疫苗概念大幅回落，中药相对逆势。酒店餐饮和机场航运这些板块在实际放松后不会有超额收益。12月份市场结构大概率是偏成长方向制造业，PMI指数已经连续两个月回落，和4月份情况类似，11月房地产获得强力政策支持，12月很预期要开始刺激制造业恢复。