外资杀疯了 全年将狂买A股5000亿?曾'七战六捷'(2)

　　北向资金刷新99个月单月净买入纪录 史上大规模买入曾“七战六捷”


　　春节“扫货”哪家强？北向资金首屈一指。

　　1月18日，北向资金在前一日刷新单月净买入历史纪录后，并未收手，全天净买入47.35亿元。凭借1月12个交易日中连续11日净买入的战绩，北向资金净买入金额达到938.81亿元。

　　截至目前的1月数据，不仅刷新北向资金2014年11月开通以来99个月的单月纪录，也分别超过了2014年、2015年、2016年以及2022年全年净买入总额。


　　财联社记者梳理显示，史上北向资金单月净买入超过600亿共计七次，其中有六次当月上证指数与深成指数出现上涨，“聪明钱”实至名归。

　　此外，中金团队预计今年海外资金净流入相比去年有所改善，预计全年可能在3000亿元-4000亿元左右。

　　11个交易日净买入近940亿元
　　A股市场“开门红”，截至1月18日，上证指数累计涨幅4.37%，重回3200点，上证50指数、创业板指均在年后创4个月新高。

　　与此同时，北向资金的疯狂“扫货”还在继续。截至1月18日，新年12个交易日仅有1月3日小幅净流出，连续11个交易日净买入，累计净买入达到938.81亿元。其中，1月5日、13日、16日净买入额超过百亿，分别达到127.53亿元、133.36亿元和158.43亿元。

　　近940亿的净买入是什么概念呢？假设这一数据维持至月底，不仅刷新北向资金自2014年11月开通以来，99个月的单月纪录，也分别超过了2014年、2015年、2016年以及2022年全年净买入总额。


　　近期外资流入的原因，华泰证券研报指出背后三大驱动因素：首先，基本面方面“中国占优”，强美元周期走向尾声，增长稀缺的时期，做多中国和新兴市场是2023年最重要宏观主题。

　　其次，仓位欠配+前期压制因素缓解，外资补仓并看好中国经济复苏。

　　第三，中国市场兼顾估值和规模优势，与全球市场的相关性低，较其他新兴市场更有优势。后续期待外资继续流入、国内资金跟随，相应的行业和风格可能有所切换，但大内需、科技安全、中国优势产业、稳增长受益(地产链条)、落后补涨等仍是关注点，中小盘品种在两会前往往也会有所表现。

　　盘点史上七次“聪明钱”大举北上
　　北向资金因其对大盘走势把握准确，多数时间能精准实现“高抛低吸”，因此被投资者称为“聪明钱”，也成为不少投资者判断市场信心的风向标。

　　北向资金自2014年底开通以来，2019年-2021年期间维持在千亿以上规模，三年分别净买入3517亿元、2089.32亿元和4321.7亿元。不过这一势头未能维持，在美联储加息、海外冲突等“黑天鹅”影响之下，2022年全球权益市场冷淡，A股赚钱能力不强，北向资金全年净流入仅超900亿元。

　　从单月来看，北向资金大举买入A股同样在2019年表现明显。财联社记者统计显示，除了今年1月，历史上七次单月净买入超过600亿元的月度中，有有五次出现在2019年，两次出现在2022年。而“聪明钱”也多次踩对节奏，大举北上买入的七次中，上证指数指数和深成指数下跌的仅有一次。

　　具体来看，历史上买入最多的单月为2019年12月，北向资金买入729.94亿元，当月上证指数和深成指数分别上涨6.2%、8.86%。

　　第二名为2022年6月，北向资金同样买入达到727.6亿元，当月上证指数和深成指数分别上涨6.66%和11.87%。

　　第三名为2019年9月，北向资金买入646.62亿元，当月上证指数和深成指数分别上涨0.66%和0.86%。

　　此外，2019年1月、11月、2月和2022年11月四个月，北向资金单月净买入在600亿——600亿之间，差距不大。不过，在2019年11月，北向资金收获唯一一次单月上证指数和深成指数的跌幅，分别为-1.95%和0.55%。

　　北向资金买入单月上涨最好的是2019年2月，当月上证指数和深成指数的涨幅分别达到了13.79%和20.76%。

　　北向资金单月净流入超过600亿的七次中，仅有一次当月指数出现下跌，七战六捷的战绩，“聪明钱”实至名归。


　　消费、新能源、金融是真爱
　　从北向资金近期买入榜首名单来看，中国平安、招商银行等大金融，宁德时代、隆基绿能代表的新能源以及以五粮液、贵州茅台为代表的大消费最获青睐。今年1月前12个交易日中，买入最多的名单中，宁德时代出现6次，隆基绿能、中国平安出现2次，五粮液、贵州茅台均出现1次。

　　年初至今受疫情修复主线获得较多增持，外资再度加仓蓝筹龙头股。中金研报汇总北向资金持股名单中，居前位的同样是上述三大领域。


　　中金研报指出，新增个股方面，北向资金年初至今增持金额最高有宁德时代、中国平安、贵州茅台等蓝筹股，材料业的云铝股份、软件服务业的恺英网络等则是年初至今增持比例最高的个股。

　　从外资存量规模和占比来看，消费、新能源占比最高且持续提升。贵州茅台、宁德时代、美的集团和招商银行依然位列北向资金最大的重仓股，其中贵州茅台的北向资金持股超 1600 亿元，宁德时代超 800 亿元，较去年有所提升。

　　展望接下来外资趋势，中金团队预计今年海外资金(QFII/RQFII加北向资金)全年净流入A股规模可能相比去年有所改善，预计全年可能在3000亿元-4000亿元左右。(财联社 )