老年企业主更青睐保险 让子女平稳继承财富

　　招商银行《2011中国私人财富报告》表明：高净值人群投资理财趋向多元化

　　股票和房地产还是今天的投资热门吗？招商银行日前发布的一份报告表明，在拥有千万元可投资资产的人群中，投资理财更趋多元化，其中的新宠是阳关私募、私募股权投资和境外投资。

　　由招商银行和贝恩日前联合发布的《2011中国私人财富报告》显示，在拥有千万可投资性资产的人群中，以现金与存款、股票、房地产和基金为代表的传统投资类别，从2009年的占比80％，下降至2011年的70％左右。

　　特别是国家近半年对房地产的强势调控，使地产投资开始降温，投资性房地产在高净值人群资产配置的比重从2009年初的17.9％下降到2011年初的13.7％。

　　与此同时，阳光私募、私募股权投资成为近期市场热点，这类投资增加了5个百分点，由于这类投资具有高门槛、高收益的特点，投资金额起点普遍要求高于100万元，所以正好适合高净值人群。

　　银行理财产品由于低风险和收益固定，也迎合了部分希望跑赢通胀的人群的投资需求，和2009年比这类投资上升了4个百分点，成为仅次于现金、股票的第三大投资资产类别。

　　境外投资是一个新的热点，这类投资快速增长的背后，是投资性移民。目的是让子女接受更好教育，其次是为保财富安全和养老，境外财富比例，也从2009年的16％上升至2010年的19％。

　　这份报告提到，在可投资资产规模在1亿元人民币以上的企业主中，约27％的受访者已经完成投资移民，而正在考虑的受访者占比也高达47％。

　　投资多元化，部分得益于银行业的激烈竞争以及投资产品的日新月异。比如招商银行发布的高端客户全球资产配置模型，可以为资产上千万的投资者提供从基金、股票、银行理财产品到黄金、私募、境外投资的全系列产品的投资理财安排。

　　在所有投资需求中，有一个新兴的需求让人始料未及，进入老年的企业主为了让子女平稳继承财富，在目前缺乏遗产信托、遗嘱执行繁琐的背景下，对保险青睐有加，往往采取购买巨额保险、同时指定子女为受益人的方式，向子女平稳过渡财富。这也是寿险类产品在高净值人群的资产配置中平稳增长的原因之一。